az akkreditált befektetők hozzáférhetnek összetett, lazán szabályozott befektetésekhez-itt' s mi szükséges a minősítéshez
- az akkreditált befektető olyan magánszemély vagy intézmény, amely különleges státuszt szerzett a szabályozatlan értékpapírokba, például a fedezeti alapokba történő befektetéshez.
- ahhoz, hogy Akkreditált befektetőnek minősüljön, meg kell felelnie bizonyos képesítéseknek, például magas keresetűnek vagy nettó 1 millió dollárnak.
- a nem bejegyzett értékpapírok eredendően kockázatosak, de gyakran magasabb megtérülési rátát kínálnak, lehetővé téve az akkreditált befektetők számára, hogy gyorsan gazdagodjanak.
- további történetekért látogasson el a Business Insider befektetési Referenciakönyvtárába.
ha valaha is találkozott olyan befektetéssel, amely csak az úgynevezett akkreditált befektetők számára elérhető, akkor valószínűleg azon tűnődött, hogy mit jelent a kifejezés.
a címke a hatalmas bankintézetektől és a gazdag Fortune 500 vállalatoktól kezdve egészen a jól kereső háztartásokig, sőt magánszemélyekig terjedhet. Ami közös bennük, az a hozzáférés és a kockázat kombinációja. Hozzáférés az olyan exkluzív befektetési termékekhez, mint a fedezeti és kockázatitőke-alapok, és a kockázat kevesebb befektetői védelem formájában.
ez is előfordul, hogy egy medence, amely gyorsan bővül. Tehát akár azt reméli, hogy maga is csatlakozik a ritka csoporthoz, vagy egyszerűen csak érdekli az akkreditáció fontossága, olvassa el mindent, amit tudnia kell az akkreditált befektetőkről.
mi az akkreditált befektető?
az akkreditált befektető olyan intézmény vagy magánszemély, akit elég kifinomultnak tartanak ahhoz, hogy nyilvántartásba nem vett értékpapírokat vásároljon, és az átlagos befektetőt védő szabályozásokon kívül működjön.
a jelenlegi pénzügyi törvény szerint minden olyan társaságnak, amely értékpapírjait fel kívánja ajánlani, két lehetősége van. Vagy regisztrálhat az Értékpapír-és Tőzsdebizottságnál (sec), amely nyilvánosan forgalmazott egységként működik, és a szükséges negyedéves eredményjelentést mind a részvényesek, mind a nyilvánosság számára elérhetővé kell tenni. Vagy megkerülheti ezeket a szabályozásokat, magántulajdonban marad, de mentesség útján folytatja a kereskedelmet.
az akkreditált befektetőknek történő értékesítés csak egyike azoknak a mentességeknek, amelyekre a SEC 501.szabálya vonatkozik az 1933. évi értékpapír-törvény D. rendelete alapján. A szabályt a nagy gazdasági Világválságra adott kormányzati válaszként fogalmazták meg, piaci hozzáférést biztosítva azoknak a kisebb vállalatoknak, amelyek egyébként összetörhetnek a SEC regisztrációjával járó költségek alatt.
az akkreditált befektetői mentességet 1982-ben meghosszabbították annak érdekében, hogy az egyénekre és az intézményekre is kiterjedjen, feltéve, hogy az előbbi elég magas nettó vagyont bizonyíthat ahhoz, hogy ellensúlyozza azokat a veszteségeket, amelyektől az átlagos befektetőt a SEC rendeletek védik.
akkreditált befektetői követelmények
a SEC szerint akkreditált befektető lehet bárki, aki rendelkezik:
- 1 millió dollárt meghaladó egyéni vagy közös nettó vagyon, kivéve a fő lakóhelyét
- az előző két év mindegyikében 200 000 dollár feletti egyéni jövedelem, vagy a házastárssal vagy házastárssal egyenértékű, 300 000 dollár feletti közös jövedelem — azzal az elvárással, hogy továbbra is ezen a szinten vagy annál magasabb szinten fog keresni
azok számára, akik nem teljesítik a jövedelmet vagy a nettó vagyont követelmények, még mindig vannak lehetőségek, feltételezve, hogy bizonyítani tudja, hogy:
- alkalmaznak egy alap, amely forgalmazza a magánbefektetések
- tartsa jó állapotban a sorozat 7, 65, vagy 82 engedély, amelyek tanúsítványok pénzügyi szakemberek, hogy szükség van egy vizsga megszerzéséhez
1982-ben, csak 1,8% – a amerikai háztartások megfelelt ezeknek a képesítéseknek. De 2020-tól ez a szám 13,85% – ra emelkedett, mivel a jövedelemminimumok továbbra is statikusak maradnak, még akkor is, ha a definíciók és a kivételek kibővültek. Például engedéllyel rendelkező brókerek és befektetési tanácsadók csatlakoztak a listához 2016-ban, Akkreditált pénzügyi szakemberek pedig 2020-ban kerültek fel.
az akkreditált befektetők listájának kerekítése olyan intézmények, mint a bankok, brókercégek, biztosítótársaságok, munkáltató által támogatott nyugdíjazási tervek, sőt trösztök is, feltéve, hogy a fentiek mindegyike 5 millió dollárt meghaladó eszközöket igényelhet.
miért fontos az akkreditáció
bár sokan többnyire ismerik a SEC fogyasztóvédelmi erőfeszítéseit, a szabályozó hatóság kötelezettségei valójában kettős. A befektetők védelme mellett a tőkeképzésért is felelős — lényegében segítve a piacot a tőke felhalmozásában. Annak biztosítása érdekében, hogy ez a két erőfeszítés ne kerüljön konfliktusba, néha szükséges, hogy a SEC megfeleljen a magas kockázatú, magas jutalmazási lehetőségeknek a megfelelő befektetőkkel.
itt jönnek be az akkreditált befektetők.
az olyan magánvállalkozások, mint az angel investing és más spekulatív vállalkozói tevékenységek, nagy valószínűséggel kudarcot vallanak, ami a teljes kezdeti befektetés elvesztését jelentheti. Ahelyett, hogy megfojtaná a finanszírozást e vállalkozások biztosításával és szabályozásával, a SEC átvágja saját bürokráciáját azáltal, hogy elhatárolja a befektetők egy olyan osztályát, amelyet képesnek talál arra, hogy önállóan értékelje ezeket a kockázatokat — és fizetőképes maradjon, ha a legrosszabb történik.
a feltételezés az, hogy az akkreditált befektetőket egy hullámzó tengeren szabadítják fel, amely vagy evezővel, vagy hajóval van felszerelve — ami a tudást, illetve a gazdagságot képviseli. Az egyik segít eligazodni a szabályozatlan piacon, a másik pedig biztonságba sodorja, ha a hullámok fenyegetnek. Eközben az átlagos befektető biztonságban van a tengerparton vagy a sekélységben evezve, biztonságban az életmentő (azaz a SEC) éber pillantása alatt.
hogyan határozzák meg a cégek, hogy akkreditált-e?
SEC szabályozás hiányában az egyes cégekre hárul az akkreditált befektetői státusz megerősítése, mielőtt az egyén zöld utat adna az értékpapírok vásárlására. Állapotának igazolásához valószínűleg ki kell töltenie egy kérdőívet, amely felkéri Önt, hogy adjon meg variációkat a következő dokumentumokban:
- pénzügyi kimutatások. Ezek megmutatják, hol tartják és fektetik be a pénzt, mennyi van ott, és mennyi ideig van ott.
- Hiteljelentés. Ez pillanatképet nyújt az egyéni nettó vagyonáról.
- adózási formák és bevallások. Ennek célja a jövedelmének megerősítése, ezért ne feledje, hogy három évnyi dokumentumot kell bemutatnia Önnek, vagy Önnek és házastársának.
- szakmai hitelesítő adatok. Ez magában foglalja a Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) által kiadott tanúsítványokat vagy megnevezéseket, de különösen a 7., 65. vagy 82. sorozatú engedélyeket.
Miután megadta ezeket az információkat, és a választott cég tisztázta, befektethet olyan nem regisztrált értékpapírokba, amelyek nem állnak rendelkezésre a nagyközönség számára.
befektetési lehetőségek akkreditált befektetők számára
az akkreditáció nélküli befektetők kezelhetik a bejegyzett értékpapírok, például részvények, kötvények és befektetési alapok teljes szélességét. Ők is felhalmozódnak vagyon, ingatlanvásárlás, építeni nyugdíj portfóliók, kockázatot vállalni, és arat jutalmat — a legnagyobb különbség a skála ezeket a törekvéseket.
de ha akkreditáltvá válik,” feloldja ” a hozzáférést a nagyközönség számára nem elérhető termékekhez, például fedezeti alapokhoz, kockázatitőke-alapokhoz, magántőke-alapokhoz és angyalbefektetésekhez. Ez a hozzáférési rés azzal magyarázható, hogy a SEC minden egyedi terméket megnéz. Például a SEC úgy véli, hogy a fedezeti alapok “rugalmasabb” befektetési stratégia, mint a befektetési alapok, mivel a fedezeti alapok spekulatív gyakorlatokat használnak, mint például a tőkeáttétel és a shortolás.
mivel ezek a komplex termékek további kutatást és megértést igényelnek, a befektetőknek bizonyítaniuk kell, hogy megértik az ilyen típusú befektetések kockázatait, mielőtt a SEC kényelmesen belemerülne.
a pénzügyi elvihető
az akkreditált befektető olyan személy vagy intézmény, amely megfelel bizonyos SEC képesítéseknek, amelyek lehetővé teszik számukra a nyilvánosság számára nem elérhető értékpapírok kereskedelmét. Ezeket a szabályozásokat a SEC vezette be, és az átlagos befektető védelme érdekében léteznek, nem csak korlátozva őket.
ha Akkreditált befektetővé akarsz válni, ez az út csak az évek múlásával válik hozzáférhetőbbé. Beszéljen pénzügyi tanácsadójával, hogy megtudja, nettó vagyona megközelíti-e a minimumokat, vagy fontolja meg a fent hivatkozott engedélyezési vizsgákat. Csak tudd, hogy a jutalom hozzáadott lehetőségével együtt jár a kockázat és a megnövekedett felelősség.
Olvass többet Olvass kevesebbet