RG146
En RG146, un asesor puede clasificarse de una de dos maneras, proporcionando asesoramiento financiero general o Asesoramiento financiero personal. El asesoramiento financiero general se clasifica como Nivel 2, y el asesoramiento financiero personal como Nivel 1.
Si un asesor está considerando la posición financiera personal de un inversor (es decir, es consciente de la posición financiera personal del inversor, sus objetivos y necesidades financieras personales y está recomendando un producto) al recomendar un producto financiero, ese es el consejo de nivel 1. Sin embargo, si un asesor simplemente está hablando de los beneficios de un producto sin ninguna referencia personal a ningún cliente (es decir, puede estar comercializando un nuevo producto financiero a través de los medios de comunicación o una presentación a un grupo de inversores diferentes), esto se clasifica como asesoramiento de nivel 2.
Generalmente (hay algunas excepciones a esta regla), un asesor de nivel 2 estará en condiciones de vender grandes cantidades de un producto financiero a asesores de nivel 1. Los asesores de nivel 1 luego venderán el producto en cantidades más pequeñas a sus clientes que él/ella cree que tendrían más que ganar con este producto en particular. Por esta razón, los bancos de inversión generalmente se concentran en tener un equipo de ventas minoristas para productos financieros que consiste exclusivamente en asesores de Nivel 2. Al hacerlo, reducen el número de transacciones (porque cada transacción tiene un mayor valor) y venden su producto en flujo descendente mucho más rápido.
El cumplimiento del nivel 1 es más difícil de obtener que el nivel 2, ya que tiene en cuenta las posiciones individuales (que por su naturaleza son diversas). El nivel 1 requiere dos exámenes, el nivel 2 requiere un examen.
El asesoramiento de nivel 1 se divide en una serie de categorías que se centran en un segmento específico del mercado financiero, por ejemplo: Inversiones gestionadas (véase el sistema de inversión colectiva), valores, derivados, seguros de vida y pensiones de jubilación. Un asesor puede optar por estudiar estos estudios de forma individual o sucesiva como parte del Diploma de Servicios Financieros (Planificación Financiera). Independientemente de lo que el asesor elija, debe asegurarse de que cumple con RG146 para el área de conocimiento en la que se especializa.
Hay muchos proveedores de capacitación en cumplimiento de RG146 en Australia, pero estos deben estar registrados con ASIC y cumplir con criterios específicos.