Tipi di trust in SA e i vantaggi di crearne uno

Tipi di trust in SA e i vantaggi di crearne uno

08 Apr 2021

Un trust è spesso descritto come un rapporto giuridico tripartito. Un trust è una struttura creata dal fondatore alla quale viene trasferita la proprietà ed è poi amministrata da fiduciari per conto di uno o più beneficiari, in conformità con l’atto di fiducia o volontà (a seconda dei casi).

In termini di beni in Trust Control Act, 57 del 1998, di un trust è definito come “un meccanismo attraverso il quale la proprietà in proprietà di una persona in virtù di una fiducia strumento più o lasciato in eredità:

(a) ad un’altra persona, il fiduciario, in tutto o in parte, per essere gestiti e smaltiti in conformità alle disposizioni del trust strumento per il beneficio della persona o di una categoria di persone designate dal fiduciaria o per il conseguimento dell’oggetto indicato nella fiducia strumento; o

(b) ai beneficiari designati in strumento di affidamento, la proprietà è posta sotto il controllo di un altro soggetto, il trustee, per essere gestiti e smaltiti in conformità alle disposizioni del trust strumento per il beneficio della persona o di una categoria di persone designate dal fiduciaria o per il conseguimento dell’oggetto indicato nella fiducia strumento,

ma non include il caso in cui la proprietà di un altro deve essere somministrato a qualsiasi persona, come esecutore, tutore o curatore in termini delle disposizioni dell’Amministrazione dei patrimoni Atto, 66 di 1965.”

Tipi di trust in Sud Africa

Ci sono 3 tipi di trust di base, essendo un trust di proprietà, un Bewind Trust e un Curatorship Trust. Più comunemente, tuttavia, i trust sono descritti dal modo in cui sono formati:

Living (Inter Vivos) Trust:

Questo è un trust che viene creato durante la vita del fondatore. Ci sono due tipi di trust viventi in Sud Africa, vale a dire trust acquisiti e trust discrezionali. Nei trust acquisiti, i benefici dei beneficiari sono stabiliti nell’atto fiduciario, mentre nei trust discrezionali i fiduciari hanno piena discrezione in ogni momento su quanto ciascun beneficiario deve beneficiare. Un trust vivente è creato dalla stesura di un atto di fiducia e dalla registrazione del trust (insieme a varie forme prescritte) con il Maestro dell’Alta Corte. Il trust diventa efficace non appena viene registrato.

Trust testamentario (Mortis Causa):

Come suggerisce il nome, un trust testamentario è quello previsto nel testamento della persona deceduta. La volontà stessa stabilirà che un trust deve essere istituito alla morte di quella persona. I trust testamentari vengono solitamente creati per detenere beni per conto di figli minori, ad esempio.

Ai fini di questo articolo, ci concentreremo sui trust viventi e delineeremo una serie di considerazioni di cui dovresti essere a conoscenza a questo proposito.

Protezione dei beni

Uno dei principali vantaggi di un trust vivente è la protezione dei beni dai creditori. Poiché le attività detenute dal trust non sono di proprietà degli amministratori fiduciari o dei beneficiari, i creditori degli amministratori fiduciari o dei beneficiari non possono avere alcun diritto contro il trust (ci sono eccezioni). In poche parole, tutti i beni che sono nel trust non sono considerati come parte della tenuta in caso di insolvenza. Ci sono anche alcuni benefici fiscali quando si tratta della proprietà deceduta.

I beni possono essere trasferiti nel living trust tramite un prestito o una donazione in denaro. In termini di legge sudafricana, una donazione a un trust che non superi R100 000 entro il periodo d’imposta applicabile sarà esente dall’imposta sulle donazioni (e quindi riscossa al 20% una volta superato il limite per quell’anno fiscale).

Considerazioni fiscali

Ci sono alcune considerazioni fiscali di essere a conoscenza. Un trust sarà responsabile per l’imposta sul reddito e l’imposta sulle plusvalenze (CGT). SARS richiederà che il trust essere registrato per l’imposta sul reddito non appena è stato istituito. Il reddito del trust può essere tassato nelle mani del trust o del beneficiario. È spesso più vantaggioso che il reddito sia tassato a livello del beneficiario poiché un trust paga l’imposta sul reddito sulla fascia individuale più alta del 45%, mentre gli individui pagano su una scala mobile di solito inferiore a quella. Per quanto riguarda la CGT, un trust pagherà l’imposta sulle plusvalenze guadagnate al tasso del 36%, mentre gli individui pagano solo il 18%. Un trust set-up è certamente diventato meno efficiente fiscale nel corso degli anni, poiché SARS introduce continuamente misure più severe per reprimere l’elusione fiscale.

Perché dovremmo creare un trust? Riassumiamo i vantaggi!

Ai fini della pianificazione immobiliare, ci sono una serie di vantaggi nel collocare beni in un trust. Di seguito è riportato un elenco dei vantaggi più importanti:

• La crescita sui beni trasferiti a un trust non è soggetta a dovere immobiliare, perché la crescita appartiene al trust. Se avete fatto uso di un prestito al trust, il valore dei beni alla data del trasferimento rimane un bene della vostra tenuta a causa del conto di prestito nella vostra tenuta.
• Un trust non muore. Ciò significa che il trust non è responsabile per l’imposta immobiliare, altre tasse o costi, come il dovere di trasferimento, le tasse dell’esecutore o le tasse di trasporto, che altrimenti sarebbero dovute nelle mani della proprietà o degli eredi. Anche un trust non paga CGT fino a quando un bene non viene venduto.
• Beni / benefici in un trust continuano ad essere pagati ai beneficiari dopo la morte. I beni nella proprietà potrebbero non essere liberamente disponibili per i dipendenti perché la proprietà è congelata durante il processo di liquidazione. Ciò significa che le persone a carico possono ricevere un reddito solo dopo che la tua proprietà è stata finalizzata.
• Protezione dei beni. Un beneficiario non può vendere un diritto in un trust (a differenza delle azioni di una società, ad esempio). Se un beneficiario diventa insolvente, le attività nel trust continuano ad essere protette. Allo stesso modo, se tu come donatore o fiduciario diventi insolvente, i beni del trust rimangono protetti.
• Il reddito da un trust può essere strutturato in modo tale da fornire efficienza fiscale. Ad esempio, R100 000 guadagnato da un trust può essere diviso tra cinque beneficiari in modo che guadagnino R20 000 ciascuno. Supponendo che non guadagnano altri redditi, non pagherebbero alcuna tassa in quanto tale importo è al di sotto della soglia. Questo è il cosiddetto principio del reddito diviso, cioè l’imposta sul reddito viene riscossa contro il trust, ma il reddito distribuito è tassato nelle mani del beneficiario.
• Protezione dei creditori in caso di insolvenza del beneficiario fiduciario. Come accennato in precedenza, nel caso di un trust vivente, i beni non sono di proprietà dei fiduciari o dei beneficiari e il creditore non ha quindi alcun diritto nei loro confronti.

Vedi anche:

• Honoré Legge sudafricana dei trust

(Questo articolo è fornito solo a scopo informativo e non allo scopo di fornire consulenza legale. Per ulteriori informazioni sull’argomento, si prega di contattare l’autore/i o il fornitore pertinente.)