Skyddar ett levande förtroende tillgångar från Vårdhemskostnader?
Living trusts är ett utmärkt sätt att skydda och distribuera dina tillgångar utan att behöva gå till probate. Men många trustorer oroar sig för att deras tillgångar kommer att tas från förtroendet och spenderas på vårdhemskostnader vid pensionering. Tillgångar i ett återkalleligt eller ’levande förtroende’ skyddas ofta inte från ett vårdhem, medan tillgångar som placeras i oåterkalleliga förtroende i allmänhet skyddas från långsiktiga vårdkostnader
Vad är ett levande förtroende?
ett levande förtroende kan användas som ett sätt att hantera sin egendom, samtidigt som det ger tydliga instruktioner om hur tillgångar ska betalas ut efter döden. Levande förtroende tillåter trustorer att behålla större kontroll över sina tillgångar eftersom denna typ av förtroende kan ändras, modifieras eller avslutas medan trustor fortfarande lever. Tillgångar i ett levande förtroende kan inkludera fastigheter, bankkonton, investeringar, värdefulla ägodelar och andra tillhörigheter.
som namnet antyder skapas ett levande förtroende när en person fortfarande lever. Detta skiljer sig från ett testamentärt förtroende som inte träder i kraft förrän en person dör. Ofta fungerar trustor of a living trust också som förvaltare. En förvaltare är en person som ansvarar för att hantera förvaltningen av förtroendet, som att lämna in skattedeklarationer och hålla reda på inkomst.
ett levande förtroende bör också namnge en efterträdare som kommer att hantera förtroendet om du inte längre kan. Levande förtroende bör också namnge en eller flera förmånstagare. Det här är de människor eller enheter som kommer att få tillgångar från förtroendet efter din död.
det finns flera viktiga fördelar med att skapa ett levande förtroende. Förutom att behålla mer kontroll över dina tillgångar, gör en levande förtroende trustor att kringgå bouppteckning. Det betyder att en domare inte bestämmer vem som får dina tillgångar när du går bort.
istället kommer ett levande förtroende att beskriva vem som får tillgångarna och när de får dem baserat på dina instruktioner. Som bouppteckning kostnader kan vara betydande, Du kan också spara pengar genom att undvika domstolarna. Levande förtroende kan också ge långsiktig sinnesfrid.
Medicaid och dina tillgångar
idag är många pensionärer beroende av Medicaid för att täcka vårdhem eller placering i en långtidsvård. Utan Medicaid tvingas familjer ofta spendera tusentals dollar för att täcka dessa utgifter. Det kan vara utmanande för vuxna att kvalificera sig för Medicaid eftersom det tar hänsyn till din inkomst, hushållsstorlek, familjestatus, funktionshinder och andra faktorer. Medicaid kräver att en person har liten inkomst och få tillgångar att kvalificera sig vilket kan leda till att ett levande förtroende stör.
vissa människor tror att sätta sina tillgångar i ett levande förtroende kan hjälpa dem att kvalificera sig för Medicaid eftersom deras tillgångar inte längre är i deras namn. Tyvärr är detta inte fallet. Eftersom ett levande förtroende kan återkallas kommer du att behålla kontrollen över tillgångarna och ha direkt tillgång till dessa tillgångar. Det innebär att alla tillgångar i ditt boende kommer att räknas om du ansöker om Medicaid och du kanske inte längre kvalificerar dig.
när en person dör, förväntar sig Medicaid att återbetalas för pengar som spenderas på vårdhemmet. Denna process sker genom Medicaid Estate Recovery program. Medicaid Estate Recovery program tvingar försäljningen av vissa ägodelar när du dör, till exempel ditt hem.
varje tillgång som finns i ett levande förtroende kan betraktas som en räknbar tillgång för Medicaid-ändamål, även tillgångar som normalt skulle anses vara icke-räknbara om de inte var i förtroendet. Exempel på räknbara tillgångar inkluderar kontanter, bankkonton, IRA, 401(k)s och annan egendom än ens primära bostad.
femårsperiod för tillbakablick
Medicaid reglerar inkomst och mängd tillgångar som en person kan behålla och fortfarande kvalificera sig för täckning. Pensionärer måste i allmänhet ”spendera ner” sina tillgångar och inkomster när de ansöker om Medicaid genom att betala för sin egen vård tills de når specifika nivåer som anges i statlig lag.
för att undvika att behöva ge upp sina tillgångar kommer vissa åldrande vuxna att ge bort sina tillgångar under de månader eller år som leder fram till deras vårdhem. Denna information avslöjas emellertid ofta av Medicaids femåriga tillbakablickperiod.
Medicaid kommer i allmänhet att titta på upp till fem år av din ekonomi för att se vad du har sålt eller begåvat. Om du överförde eller gav bort tillgångar under de senaste fem åren för mindre än verkligt marknadsvärde kan du vara berättigad till Medicaid under en viss tid baserat på värdet på de överförda eller sålda artiklarna.
av denna anledning är det viktigt att börja fastighetsplanering mer än fem år innan du planerar att gå in på ett vårdhem för att undvika problem inom femårsperioden.
kontakta JacksonWhite Law
summan av kardemumman är att alla tillgångar placeras i en återkallelig levande förtroende inte skyddas från vårdhem kostnader. I vissa fall kan tillgångarna i ett återkalleligt förtroende helt utplånas av vårdkostnader för vårdhem innan mottagarna någonsin ser en krona.
detta betyder dock inte att du inte kan lämna dina familjetillgångar efter att du har gått bort. För att få skydd för dina tillgångar, överväga att överföra dina tillgångar till en annan typ av förtroende, till exempel ett oåterkalleligt Medicaid asset protection trust som kan tillåta tillgångarna att överföras till nästa generation samtidigt som man undviker probate.
för mer information om hur du skyddar dina tillgångar korrekt för framtiden, kontakta experterna på JacksonWhite Law.