A inflação Virá: Aqui Estão Cinco Maneiras De combatê-Lo
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O risco de a inflação parece ser de pouco interesse para os investidores nos últimos anos. Muito provavelmente, isso se deve ao viés de recência que os investidores tendem a exibir. O fato de a inflação ter sido Mansa nos últimos 30 anos leva muitos a pensar que isso continuará indefinidamente. Enquanto a inflação estava em média acima de 10% nas décadas de 1970 e 1980, a última década viu a inflação nos EUA em escassos 1,42%. Isso significa que, em média, a maioria das coisas que compramos (mantimentos, carros, casas, etc.) está experimentando apenas aumentos modestos no preço.
embora a presença de COVID-19 provavelmente mantenha a inflação sob controle no futuro previsível, é uma boa ideia ter suas posições de cobertura da inflação prontas para o que provavelmente virá nos próximos anos. Os déficits orçamentários anuais tornaram-se tão enormes que a única maneira de financiá-los é que o Federal Reserve aumente a oferta monetária. A desvantagem? Todos nós pagaremos o preço na forma de inflação maciça e sustentada. Em resposta ao bloqueio, o governo produzirá seu primeiro déficit de vários trilhões de dólares este ano, e ninguém tem vários trilhões de dólares para emprestar ao governo. O Fed terá que imprimir o dinheiro que o governo precisa para pedir emprestado. Eventualmente, uma inflação significativa se seguirá. Aqui estão algumas ideias para proteger seu portfólio durante esse período.
investir em ações
se houver uma maneira infalível de vencer a inflação por longos períodos de tempo, está investindo em ações. Muitas empresas são capazes de passar de preços crescentes para o cliente final, de modo que o impacto para a linha de fundo pode ser minimizado. Não me interpretem mal, não estou dizendo que a inflação é boa para ações. O que estou dizendo É que, a longo prazo, as ações superaram a inflação por uma margem significativa devido ao poder de fixação de preços.
investir em ativos duros
embora nem todas as commodities sejam bons hedges de inflação, olhar para metais e energia teve um desempenho muito bom. O ouro tem sido tradicionalmente considerado como um bom hedge contra a inflação, tem realmente feito muito bem nos últimos tempos, ausente da inflação, mesmo sendo um problema. Por quê? Em parte porque muitas pessoas temem que a inflação seja um problema no futuro e gostariam de proteger suas apostas. Algumas commodities, como produtos agrícolas e metais industriais, podem realmente fazer mal durante períodos de alta inflação à medida que a demanda diminui.
Renda Fixa
títulos protegidos pela inflação do Tesouro (TIPS) são títulos do governo que não apenas pagam juros, eles têm a garantia de acompanhar a taxa de inflação. Esses títulos são ajustados com base no atual Índice de Preços ao consumidor para refletir o aumento do custo de bens e serviços. Enquanto o IPC não é um mecanismo perfeito para medir a inflação, dicas irá manter o valor melhor que a maioria dos outros títulos de renda fixa quando a inflação é alta.
investir em imóveis
se você está investindo diretamente em imóveis ou usando REIT’s de capital aberto, ambos podem ajudar seu portfólio diante de uma inflação mais alta. Como o setor imobiliário tende a manter ou aumentar o valor ao longo do tempo, é um hedge popular para as pessoas utilizarem. Como os aluguéis e os valores domésticos tendem a aumentar durante os períodos inflacionários, essa não é uma área a ser negligenciada.
embora eu não esteja recomendando sair e carregar essas opções de investimento hoje, nunca é muito cedo para formular seu plano, então você está pronto para agir quando a inflação subir sua cabeça feia novamente. É possível que entremos em um ambiente deflacionário por um período de tempo primeiro enquanto trabalhamos com os problemas atuais. Como sempre, precisamos continuar a observar os dados e agir de acordo.