Inflaatio tulee: tässä viisi keinoa sen torjumiseksi
Getty
inflaatioriski ei tunnu viime vuosina juuri kiinnostavan sijoittajia. Todennäköisesti, että johtuu viimeaikainen puolueellisuus sijoittajat yleensä näytteille. Se, että inflaatio on ollut kesyä viimeiset 30 vuotta, saa monet ajattelemaan, että se jatkuu loputtomiin. Kun inflaatio oli 1970-ja 1980-luvuilla keskimäärin yli 10 prosenttia, viime vuosikymmenellä inflaatio on ollut Yhdysvalloissa niukka 1,42 prosenttia. Tämä tarkoittaa, että keskimäärin, useimmat tavarat ostamme (elintarvikkeet, autot, kodit, jne.) kokee vain vaatimattomia hinnankorotuksia.
vaikka COVID-19: n esiintyminen todennäköisesti pitää inflaation loitolla lähitulevaisuudessa, on hyvä pitää inflaatiota suojaavat positiot valmiina siihen, mitä todennäköisesti tulee lähivuosina. Vuotuiset budjettialijäämät ovat kasvaneet niin valtaviksi, että ainoa tapa rahoittaa ne on se, että keskuspankki lisää rahan tarjontaa. Haittapuolia? Me kaikki maksamme hinnan massiivisena ja kestävänä inflaationa. Vastauksena sulkuun hallitus tuottaa ensimmäisen biljoonan dollarin alijäämänsä tänä vuonna, eikä kenelläkään ole monta biljoonaa dollaria lainattavana hallitukselle. Fed joutuu painamaan rahat, joita valtio tarvitsee lainaksi. Lopulta seuraa merkittävä inflaatio. Tässä muutamia ideoita suojata salkun tuona aikana.
osakkeisiin sijoittaminen
jos on olemassa yksi varma keino inflaation voittamiseksi pitkällä aikavälillä, se on osakkeisiin sijoittaminen. Monet yritykset pystyvät siirtämään nousevia hintoja loppuasiakkaalle, joten vaikutus alimpaan linjaan voidaan minimoida. En sano, että inflaatio on hyväksi osakkeille. Tarkoitan sitä, että pitkällä aikavälillä varastot ovat ylittäneet inflaation huomattavalla marginaalilla, mikä johtuu hintojen määräytymisvoimasta.
sijoittaminen koviin varoihin
vaikka kaikki hyödykkeet eivät ole hyviä inflaatiosuojauksia, metalleihin ja energiaan kohdistuva katse on suoriutunut melko hyvin. Kulta on perinteisesti ajateltu hyvä suoja inflaatiota vastaan, on itse asiassa tehnyt melko hyvin viime aikoina ilman inflaatiota edes kysymys. Miksi? Osittain siksi, että monet ihmiset pelkäävät inflaation olevan ongelma tulevaisuudessa ja he haluaisivat suojata panoksensa. Jotkin hyödykkeet, kuten maataloustuotteet ja teollisuusmetallit, voivat itse asiassa pärjätä huonosti korkean inflaation aikana, kun kysyntä vähenee.
korkotuotot
valtiovarainministeriön Inflaatiosuojatut arvopaperit (TIPS) ovat valtion arvopapereita, joista maksetaan korkoa ja joiden taataan pysyvän inflaatiovauhdin perässä. Nämä arvopaperit oikaistaan nykyisen kuluttajahintaindeksin perusteella vastaamaan tavaroiden ja palveluiden kallistumista. Kuluttajahintaindeksi ei ole täydellinen mekanismi inflaation mittaamiseen, mutta tipit pitävät arvoa paremmin kuin useimmat muut korkosijoitukset, kun inflaatio on korkea.
kiinteistösijoittaminen
riippumatta siitä, sijoitatko suoraan kiinteistöihin vai käytätkö julkisen kaupankäynnin kohteena olevia REIT: iä, molemmat voivat auttaa sijoitussalkkuasi inflaation kiihtyessä. Koska kiinteistöt yleensä säilyttää tai lisätä arvoa ajan myötä, se on suosittu suoja ihmisille käyttää. Koska sekä vuokrat että asuntojen arvot tuppaavat nousemaan inflaatiokausina, tätä ei pidä sivuuttaa.
vaikka en suosittelekaan, että lähtisin tänään lataamaan näitä sijoitusvaihtoehtoja, ei ole koskaan liian aikaista muotoilla suunnitelmaasi, jotta olet valmis toimimaan, kun inflaatio nostaa taas rumaa päätään. On mahdollista, että ajaudumme deflatoriseen ympäristöön ensin joksikin aikaa, kun käymme läpi ajankohtaisia asioita. Kuten aina, meidän on edelleen seurattava tietoja ja toimittava sen mukaisesti.