Inflace přijde: zde je pět způsobů, jak s ní bojovat
Gettyho
riziko inflace se zdá být v posledních letech pro investory málo znepokojivé. S největší pravděpodobností, že je vzhledem k aktuálnosti zaujatost investoři mají tendenci vykazovat. Skutečnost, že inflace byla za posledních 30 let krotká, vede mnoho lidí k názoru, že to bude pokračovat donekonečna. Zatímco inflace byla v 70. a 80. letech v průměru přes 10%, v posledním desetiletí došlo k inflaci v USA na skromných 1,42%. To znamená, že v průměru většina věcí, které kupujeme (potraviny ,auta, domy atd.) zažívá jen mírné zvýšení cen.
zatímco přítomnost COVID-19 pravděpodobně udrží inflaci na uzdě v dohledné budoucnosti, je dobré mít své pozice zajišťující inflaci připravené na to, co pravděpodobně přijde v příštích několika letech. Roční rozpočtové schodky se staly tak obrovskými, že jediným způsobem, jak je financovat, je, aby Federální rezervní systém zvýšil peněžní zásobu. Nevýhoda? Všichni zaplatíme cenu v podobě masivní a trvalé inflace. V reakci na uzamčení vláda letos vyrobí svůj první schodek v hodnotě několika bilionů dolarů a nikdo nemá několik bilionů dolarů, které by vládě půjčil. Fed bude muset vytisknout peníze, které si vláda potřebuje půjčit. Nakonec bude následovat výrazná inflace. Zde je několik nápadů, jak během této doby zajistit své portfolio.
investice do akcií
pokud existuje jeden jistý způsob, jak porazit inflaci po dlouhou dobu, je to investice do akcií. Mnoho společností je schopno přenést rostoucí ceny na koncového zákazníka, takže dopad na spodní řádek může být minimalizován. Nechápejte mě špatně, neříkám, že inflace je pro akcie dobrá. To, co říkám, je na dlouhou trať, akcie překonaly inflaci o významnou marži kvůli síle stanovení cen.
investice do tvrdých aktiv
i když ne všechny komodity jsou dobré inflační zajištění, pohled na kovy a energii si vedl docela dobře. Zlato je tradičně považováno za dobré zajištění proti inflaci, ve skutečnosti si v poslední době vedlo docela dobře, aniž by inflace byla problémem. Proč? Částečně proto, že se mnoho lidí obává, že inflace bude v budoucnu problémem a chtěli by své sázky zajistit. Některé komodity, jako jsou zemědělské produkty a průmyslové kovy, mohou ve skutečnosti dělat špatně během období vysoké inflace, protože poptávka klesá.
fixní příjem
cenné papíry chráněné státní inflací (tipy) jsou vládní cenné papíry, které nejen platí úroky, ale jsou zaručeny, že budou držet krok s mírou inflace. Tyto cenné papíry jsou upraveny na základě aktuálního indexu spotřebitelských cen, aby odrážely rostoucí náklady na zboží a služby. Zatímco CPI není dokonalým mechanismem pro měření inflace, tipy budou mít hodnotu lépe než většina ostatních cenných papírů s pevným výnosem, když je inflace vysoká.
investice do nemovitostí
ať už investujete přímo do nemovitostí nebo používáte veřejně obchodované REIT, mohou oběma pomoci vašemu portfoliu tváří v tvář vyšší inflaci. Vzhledem k tomu, že nemovitost má tendenci udržovat nebo zvyšovat hodnotu v průběhu času, je to populární živý plot pro lidi. Vzhledem k tomu, že nájemné i hodnoty domů mají tendenci růst během inflačních období, není to oblast, kterou je třeba přehlédnout.
i když dnes nedoporučuji chodit a načítat tyto investiční možnosti, nikdy není příliš brzy formulovat svůj plán, takže jste připraveni jednat, když inflace znovu zvedne svou ošklivou hlavu. Je možné, že nejprve vstoupíme do deflačního prostředí, když pracujeme na aktuálních problémech. Jako vždy musíme data nadále sledovat a podle toho jednat.